Comment faire du trading à terme sur MEXC
Que sont les contrats à terme perpétuels ?
Un contrat à terme est un accord juridiquement contraignant entre deux parties pour acheter ou vendre un actif à un prix et une date prédéterminés dans le futur. Ces actifs peuvent varier des matières premières comme l’or ou le pétrole aux instruments financiers tels que les crypto-monnaies ou les actions. Ce type de contrat constitue un outil polyvalent permettant à la fois de se protéger contre des pertes potentielles et de garantir des bénéfices.
Les contrats à terme perpétuels, un sous-type de produits dérivés, permettent aux traders de spéculer sur le prix futur d'un actif sous-jacent sans le posséder réellement. Contrairement aux contrats à terme classiques avec des dates d'expiration fixes, les contrats à terme perpétuels n'expirent pas. Les traders peuvent maintenir leurs positions aussi longtemps qu'ils le souhaitent, ce qui leur permet de capitaliser sur les tendances du marché à long terme et potentiellement de réaliser des bénéfices substantiels. De plus, les contrats à terme perpétuels comportent souvent des éléments uniques tels que les taux de financement, qui aident à aligner leur prix sur l'actif sous-jacent.
Un aspect distinctif des contrats à terme perpétuels est l’absence de périodes de règlement. Les traders peuvent conserver une position ouverte aussi longtemps qu'ils disposent d'une marge suffisante, sans être liés par une date d'expiration du contrat. Par exemple, si vous achetez un contrat perpétuel BTC/USDT à 30 000 $, il n'y a aucune obligation de clôturer la transaction à une date précise. Vous avez la possibilité de sécuriser vos bénéfices ou de réduire vos pertes à votre discrétion. Il convient de noter que le trading de contrats à terme perpétuels n'est pas autorisé aux États-Unis, bien qu'il constitue une part substantielle du trading mondial de cryptomonnaies.
Bien que les contrats à terme perpétuels offrent un outil précieux pour s'exposer aux marchés des cryptomonnaies, il est essentiel de reconnaître les risques associés et de faire preuve de prudence lorsque l'on s'engage dans de telles activités de trading.
Explication de la terminologie sur la page de trading à terme sur MEXC
Pour les débutants, le trading à terme peut être plus complexe que le trading au comptant, car il implique un plus grand nombre de termes professionnels. Pour aider les nouveaux utilisateurs à comprendre et à maîtriser efficacement le trading à terme, cet article vise à expliquer la signification de ces termes tels qu'ils apparaissent sur la page de trading à terme du MEXC.Nous présenterons ces termes par ordre d’apparition, de gauche à droite.
Termes au-dessus du graphique de la ligne K
Perpétuel:«Perpétuel» désigne la continuité. Les « contrats à terme perpétuels » (également connus sous le nom de contrats à terme perpétuels) ont évolué à partir des contrats à terme financiers traditionnels, la principale différence étant que les contrats à terme perpétuels n'ont pas de date de règlement. Cela signifie que tant que la position n'est pas fermée en raison d'une liquidation forcée, elle restera ouverte indéfiniment.Prix de l'indice: indice de prix complet obtenu en référençant les prix des principales bourses principales et en calculant la moyenne pondérée de leurs prix. Le prix de l'indice affiché sur la page actuelle est le prix de l'indice MX.
Juste prix: juste prix en temps réel des contrats à terme, calculé sur la base du prix de l'indice et du prix du marché. Il est utilisé pour calculer le PNL flottant des positions et déterminer la liquidation des positions. Il peut s'écarter du dernier prix des contrats à terme pour éviter toute manipulation des prix.
Taux de financement / Compte à rebours: Le taux de financement à l’étape actuelle. Si le taux est positif, les détenteurs de positions longues paient les frais de financement aux détenteurs de positions courtes. Si le taux est négatif, les détenteurs de positions courtes paient les frais de financement aux détenteurs de positions longues.
Conditions dans la zone du carnet de commandes
Carnet d'ordres: une fenêtre pour observer les tendances du marché pendant le processus de négociation. Dans la zone du carnet d’ordres, vous pouvez observer chaque transaction, la proportion d’acheteurs et de vendeurs, et bien plus encore.
Termes dans la zone commerciale
Ouverture et clôture: après avoir saisi le prix et la quantité en fonction de votre jugement sur la direction du marché, vous pouvez choisir d'ouvrir une position longue ou courte. Si vous prévoyez une hausse des prix, vous ouvrez une position longue ; si vous prévoyez une baisse, vous ouvrez une position courte. Lorsque vous vendez le contrat que vous avez acheté, vous clôturez la position. Lorsque vous ouvrez une position en achetant un contrat et que vous la conservez sans régler, on parle de position de maintien. Vous pouvez consulter vos positions détenues en cliquant sur [Open Position] en bas de la page.Ouvrir une position longue: lorsque vous prédisez que le prix du jeton augmentera dans le futur et que vous ouvrez une position basée sur cette tendance, on parle d'ouverture d'une position longue.
Ouvrir une position courte: lorsque vous prédisez que le prix du jeton va baisser dans le futur et ouvrez une position basée sur cette tendance, on parle d'ouverture d'une position courte.
Marge et mode marge: les utilisateurs peuvent effectuer des transactions à terme après avoir déposé un certain pourcentage de fonds comme garantie financière. Ce fonds est connu sous le nom de marge. Le mode marge est divisé en marge isolée ou marge croisée.
Isolé : En mode marge isolée, un certain montant de marge est alloué à une position. Si la marge d'une position descend à un niveau inférieur à la marge de maintien, la position sera liquidée. Vous pouvez également choisir d'ajouter ou de réduire la marge à cette position.
Croix: en mode marge croisée, toutes les positions partagent la marge croisée de l'actif. En cas de liquidation, le trader peut perdre toute la marge et toutes les positions sous la marge croisée de cet actif.
Types d'ordres: les types d'ordres sont divisés en ordre limité, ordre au marché, ordre déclencheur, ordre stop suiveur et ordre post-only.
Limite: Un ordre limité est un ordre passé pour acheter ou vendre à un prix spécifique ou mieux. Cependant, l'exécution d'un ordre limité n'est pas garantie.
Marché : Un ordre au marché est un ordre passé pour acheter ou vendre rapidement au meilleur prix disponible sur le marché.
Déclencheur: pour les ordres déclencheurs, les utilisateurs peuvent définir à l'avance un prix de déclenchement, un prix de commande et une quantité. Lorsque le prix du marché atteint le prix de déclenchement, le système passe automatiquement un ordre au prix de l'ordre. Avant que l'ordre de déclenchement ne soit déclenché avec succès, la position ou la marge ne sera pas gelée.
Trailing Stop: un ordre trailing stop est soumis au marché en fonction des paramètres de l'utilisateur en tant qu'ordre stratégique lorsque le marché est en retracement. Prix de déclenchement réel = prix le plus élevé (le plus bas) du marché ± écart de suivi (distance de prix) ou prix le plus élevé (le plus bas) du marché * (1 ± écart de suivi). Dans le même temps, les utilisateurs peuvent définir le prix auquel l'ordre est activé avant le calcul du prix de déclenchement.
Publication uniquement:Un ordre post-only ne sera pas immédiatement exécuté sur le marché, garantissant ainsi que l'utilisateur sera toujours le créateur. Si la commande devait être immédiatement rapprochée d’une commande existante, elle serait annulée.
TP/SL : Un ordre TP/SL est un ordre avec des conditions de déclenchement prédéfinies (prix take profit ou prix stop-loss). Lorsque le dernier prix / juste prix / prix de l'indice atteint le prix de déclenchement prédéfini, le système clôturera la position au meilleur prix du marché, en fonction du prix de déclenchement et de la quantité prédéfinis. Ceci est fait pour atteindre l'objectif de réaliser des bénéfices ou d'arrêter les pertes, permettant aux utilisateurs de régler automatiquement le profit souhaité ou d'éviter des pertes inutiles.
Ordre stop limite: un ordre stop limite est un ordre prédéfini dans lequel les utilisateurs peuvent définir à l'avance le prix stop-loss, le prix limite et le montant d'achat/vente. Lorsque le dernier prix atteint le prix stop-loss, le système passe automatiquement un ordre au prix limite.
COIN-M:Les contrats à terme sur marge en pièces fournis par MEXC sont un contrat inversé qui utilise la crypto-monnaie comme garantie, ce qui signifie que la crypto-monnaie sert de devise de base. Par exemple, dans le cas des contrats à terme sur marge BTC, Bitcoin est utilisé comme marge initiale et pour les calculs PNL.
USDT-M: les contrats à terme sur marge USDT fournis par MEXC sont un contrat linéaire, qui est un produit dérivé linéaire coté et réglé en USDT, une pièce stable indexée sur la valeur du dollar américain.
Termes dans la zone du calculateur de contrats à terme
PNL : Saisissez votre prix d'entrée, la quantité de futures que vous détenez et le multiplicateur de levier. Ensuite, définissez votre cours de clôture attendu pour calculer les bénéfices et le rendement finaux.Prix cible: saisissez votre prix d'entrée, la quantité de contrats à terme que vous détenez et le multiplicateur de levier. Ensuite, définissez le rendement souhaité pour calculer les revenus finaux et le rendement.
Prix de liquidation : saisissez votre prix d'entrée, la quantité de contrats à terme que vous détenez et le multiplicateur de levier. Sélectionnez ensuite le mode marge (croisée ou isolée) pour calculer votre prix de liquidation.
Max Open: saisissez votre prix d'entrée, votre multiplicateur de levier et le montant de votre marge disponible pour calculer le nombre maximum de contrats que vous pouvez ouvrir pour une position longue/courte.
Prix d'entrée : Lorsque vous avez plusieurs positions à terme pour la même paire de trading, saisissez les prix d'entrée respectifs et les quantités à terme correspondantes. Vous pouvez calculer le prix d'entrée moyen pour les contrats de la même paire de trading.
Frais de financement: saisissez le juste prix, la quantité de position et le taux de financement (0,01%) pour calculer le montant des frais de financement que vous devez payer ou recevoir.
Remarque : les résultats calculés à l'aide du calculateur de contrats à terme sont uniquement à des fins de référence et les résultats réels des transactions en direct prévaudront.
Pour les débutants, avant de vous lancer dans le trading de contrats à terme pour la première fois, vous pouvez vous entraîner sur l'interface MEXC Futures Demo Trading pour vous familiariser avec diverses fonctionnalités avant d'accéder à la plateforme de trading en direct pour le trading.
Termes dans la zone de commande sous le graphique K-line
5.1 Poste ouvert
Poste: Nombre de contrats dans des postes qui n'ont pas encore été clôturés.Prix d'entrée moyen: prix de revient moyen lorsqu'un utilisateur ouvre une position. Par exemple, si un utilisateur ouvre une position longue de 100 contrats à terme perpétuels MX/USDT à 2 USDT et ouvre ensuite une autre position de 100 contrats dans la même direction à 2,1 USDT, le prix d'entrée moyen de l'utilisateur serait calculé comme suit : ( 2 * 100 + 2,1 * 100) / (100 + 100) = 2,05 USDT.
Juste prix: ce mécanisme a été introduit pour protéger les utilisateurs des pertes dues à des fluctuations anormales du marché sur une seule plateforme. Il est calculé en pondérant les données de prix des principales bourses, fournissant ainsi un reflet fidèle du prix réel du marché. Pour plus d'informations sur le juste prix, vous pouvez vous référer à l'article « Indice de prix, juste prix et dernier prix ».
HNE. Prix Liq: lorsque le juste prix atteint le prix de liquidation estimé, votre position sera soumise à une liquidation forcée. Pour plus de détails sur la liquidation forcée, vous pouvez vous référer à l'article « Liquidation forcée ».
5.2 Commande ouverte
Montant et montant exécuté: «Montant» fait référence au volume de négociation souhaité défini par l'utilisateur avant de passer un ordre. Lorsque les utilisateurs passent des commandes importantes, la commande est généralement divisée en plusieurs commandes plus petites, qui sont exécutées séquentiellement. «Montant rempli» fait référence à la quantité réelle qui a été négociée. Lorsque le montant de la commande est égal au montant exécuté, cela signifie que la commande a été entièrement exécutée.Prix de l'ordre et prix exécuté: «Prix de l'ordre» fait référence au prix de négociation souhaité saisi par l'utilisateur lors du passage d'un ordre. Si un utilisateur choisit un ordre limité, le prix de l'ordre est le prix saisi par l'utilisateur. Si l'utilisateur sélectionne un ordre au marché, le prix de l'ordre dépend des résultats réels de la négociation. Lorsque les utilisateurs passent des commandes importantes, la commande est généralement divisée en plusieurs commandes plus petites, qui sont exécutées séquentiellement. En raison des fluctuations du marché, le prix réel exécuté de chaque ordre peut varier. «Prix rempli» fait référence à la moyenne de ces prix effectivement remplis.
5.3 Historique des positions
Prix d'entrée moyen: le coût moyen pour ouvrir une position.Prix de clôture moyen: prix moyen de toutes les positions fermées.
PNL réalisé: tous les profits et pertes réalisés générés par la position, y compris les frais de négociation, les coûts de financement et le PNL de clôture. (À l'exclusion des parties des frais de négociation compensées par les coupons et le MX.)
5.4 Portefeuille
Capitaux totaux: solde du portefeuille + PNL non réalisé.Solde du portefeuille:Total des transferts entrants – Total des transferts sortants + PNL réalisé.
Comprendre les termes liés au trading de contrats à terme n'est que la première étape pour apprendre à utiliser les outils de contrats à terme. Ensuite, vous devez acquérir une expérience pratique grâce au trading. Avant de négocier des contrats à terme, vous pouvez vous entraîner à utiliser la plateforme de démonstration de contrats à terme fournie par MEXC. Une fois que vous maîtrisez le trading à terme, vous pouvez passer au trading à terme en direct.
Avertissement: le trading de crypto-monnaie comporte des risques. Ces informations ne fournissent pas de conseils en matière d'investissement, de fiscalité, de services juridiques, financiers, comptables ou tout autre service connexe, ni ne constituent des conseils pour acheter, vendre ou détenir des actifs. MEXC Learn fournit des informations à des fins de référence uniquement et ne constitue pas un conseil en investissement. Veuillez vous assurer de bien comprendre les risques encourus et faire preuve de prudence lorsque vous investissez. La plateforme n'est pas responsable des décisions d'investissement des utilisateurs.
Comment négocier des contrats à terme perpétuels USDT-M sur MEXC (site Web)
1. Accédez au site Web du MEXC, cliquez sur [Futures] , sélectionnez [Perpetual Futures] et choisissez [USDT-M Perpetual Futures].
2. Sur le côté gauche, sélectionnez BTCUSDT comme exemple dans la liste des contrats à terme.
3. Cliquez sur Isolé ou Croix pour choisir votre [Mode Marge].
Cliquez sur [20X] , pour ajuster le multiplicateur de levier en cliquant sur le nombre.
La plateforme prend en charge les traders ayant différentes préférences de marge en proposant différents modes de marge.
- Le mode marge croisée partage les marges avec deux positions ouvertes contre la même cryptomonnaie. Tout profit ou perte d’une position peut être utilisé pour s’ajuster au solde de l’autre transaction.
- La marge isolée n'accepte que la marge contre une position ouverte. En cas de perte, la transaction ne perdra que par rapport à la position spécifique lors du règlement. Cela laisse intact l’équilibre de la crypto-monnaie. C’est la meilleure option pour tous les nouveaux traders car elle protège le solde principal des pièces cryptographiques.
Par défaut, tous les traders commencent à négocier en mode marge isolée.
4. Pour initier un transfert de fonds du compte spot vers le compte à terme, cliquez sur le petit bouton fléché situé à droite pour accéder au menu de transfert. Une fois dans le menu de transfert, saisissez le montant souhaité que vous souhaitez transférer, puis cliquez sur [Transfert].
5. Pour ouvrir une position, les utilisateurs disposent de trois options: ordre limité, ordre au marché et ordre déclencheur. Suivez ces étapes:
Ordre limité:
- Définissez votre prix d’achat ou de vente préféré.
- L'ordre ne sera exécuté que lorsque le prix du marché atteindra le niveau spécifié.
- Si le prix du marché n'atteint pas le prix fixé, l'ordre limité reste dans le carnet d'ordres, en attente d'exécution.
- Cette option implique une transaction sans préciser de prix d'achat ou de vente.
- Le système exécute la transaction sur la base du dernier prix du marché au moment où l'ordre est passé.
- Les utilisateurs doivent uniquement saisir le montant de la commande souhaité.
Ordre de déclenchement:
- Définissez un prix de déclenchement, un prix de commande et une quantité commandée.
- L'ordre ne sera passé sous forme d'ordre limité avec le prix et la quantité prédéterminés que lorsque le dernier prix du marché atteint le prix de déclenchement.
- Ce type d'ordre offre aux utilisateurs plus de contrôle sur leurs transactions et permet d'automatiser le processus en fonction des conditions du marché.
6. Après avoir passé votre commande, consultez-la sous [Commandes ouvertes] au bas de la page. Vous pouvez annuler les commandes avant qu'elles ne soient exécutées.
Comment négocier des contrats à terme perpétuels USDT-M sur MEXC (application)
1. Ouvrez votre application MEXC, sur la première page, appuyez sur [Futures] et choisissez [USDT-M].
2. Pour basculer entre différentes paires de trading, appuyez sur [BTC USDT] situé en haut à gauche. Vous pouvez ensuite utiliser la barre de recherche pour une paire spécifique ou sélectionner directement parmi les options répertoriées pour trouver les contrats à terme souhaités pour le trading.
3. Choisissez le mode marge et ajustez les paramètres de levier selon vos préférences.
4. Sur le côté droit de l'écran, passez votre commande. Pour un ordre limité, saisissez le prix et le montant; pour un ordre au marché, saisissez uniquement le montant. Appuyez sur [Open Long] pour initier une position longue, ou sur [Open Short] pour une position courte.
5. Une fois la commande passée, si elle n'est pas exécutée immédiatement, elle apparaîtra dans [Commandes ouvertes].
Modes de trading futurs du MEXC
Mode de positionnement
(1) Mode couverture
- En mode Hedge, les utilisateurs doivent indiquer explicitement s'ils ont l'intention d'ouvrir ou de fermer une position lorsqu'ils passent un ordre. Ce mode permet aux utilisateurs de détenir simultanément des positions longues et courtes au sein du même contrat à terme. Les leviers des positions longues et courtes sont indépendants les uns des autres.
- Toutes les positions longues sont regroupées et toutes les positions courtes sont combinées au sein de chaque contrat à terme. Lors du maintien de positions à la fois longues et courtes, les positions doivent allouer la marge correspondante en fonction du niveau de limite de risque spécifié.
Par exemple, dans les contrats à terme BTCUSDT, les utilisateurs ont la possibilité d'ouvrir simultanément une position longue avec un effet de levier de 200x et une position courte avec un effet de levier de 200x.
(2) Mode unidirectionnel
En mode One-Way, les utilisateurs ne sont pas tenus de préciser s'ils ouvrent ou ferment une position lorsqu'ils passent un ordre. Au lieu de cela, il leur suffit de préciser s’ils achètent ou vendent. De plus, les utilisateurs ne peuvent maintenir des positions que dans une seule direction au sein de chaque contrat à terme à un moment donné. Si vous détenez une position longue, un ordre de vente la clôturera automatiquement une fois exécuté. À l’inverse, si le nombre d’ordres de vente exécutés dépasse le nombre de positions longues, une position courte sera initiée dans la direction opposée.
Modes de marge
(1) Mode marge isolée
- En mode marge isolée, la perte potentielle d'une position est limitée à la marge initiale et à toute marge de position supplémentaire utilisée spécifiquement pour cette position isolée. En cas de liquidation, l'utilisateur ne subira que des pertes équivalentes à la marge associée à la position isolée. Le solde disponible du compte reste intact et n’est pas utilisé comme marge supplémentaire. L'isolation de la marge utilisée dans une position permet aux utilisateurs de limiter les pertes au montant de la marge initiale, ce qui peut être bénéfique dans les cas où une stratégie de trading spéculatif à court terme ne fonctionne pas.
- Les utilisateurs peuvent injecter manuellement une marge supplémentaire dans des positions isolées pour optimiser le prix de liquidation.
(2) Mode marge croisée
Le mode Marge croisée consiste à utiliser la totalité du solde disponible du compte comme marge pour sécuriser toutes les positions croisées et empêcher la liquidation. Dans ce mode de marge, si la valeur liquidative ne satisfait pas à l'exigence de marge de maintien, une liquidation sera déclenchée. Si une position croisée subit une liquidation, l'utilisateur perdra tous les actifs du compte à l'exception de la marge associée aux autres positions isolées.
Modification de l'effet de levier
- Le mode couverture permet aux utilisateurs d'utiliser différents multiplicateurs de levier pour les positions dans les directions longue et courte.
- Les multiplicateurs de levier peuvent être ajustés dans la plage autorisée du multiplicateur de levier des contrats à terme.
- Le mode couverture permet également de changer de mode de marge, comme le passage du mode isolé au mode marge croisée.
- Remarque : Si un utilisateur a une position en mode marge croisée, elle ne peut pas être basculée en mode marge isolée.
Foire aux questions (FAQ)
Types d'ordres sur les contrats à terme MEXC
Ordre Limité
Les ordres limités permettent au trader de fixer un prix d'achat ou de vente spécifique, et l'ordre sera exécuté au prix de l'ordre ou à un prix plus favorable que le prix de l'ordre.
Lorsqu'un ordre limité est soumis, s'il n'existe aucun ordre dont le prix est plus favorable ou égal au prix de l'ordre disponible pour une correspondance dans le carnet d'ordres, l'ordre limité entrera dans le carnet d'ordres pour être exécuté, augmentant ainsi la profondeur du marché. Une fois la commande exécutée, le trader sera facturé selon les frais du fabricant les plus favorables.
Lorsqu'un ordre limité est soumis, si un ordre dont le prix est plus favorable ou égal au prix de l'ordre est déjà disponible pour correspondance dans le carnet d'ordres, l'ordre limité sera immédiatement exécuté au meilleur prix disponible actuel. En raison de la liquidité consommée lors de l'exécution de l'ordre, certains frais de négociation seront facturés en tant que frais de preneur.
En outre, les ordres limités peuvent également être utilisés pour clôturer partiellement ou totalement un ordre limité de prise de bénéfices. L’avantage d’un ordre limité est qu’il est garanti d’être exécuté au prix spécifié, mais il existe également un risque que l’ordre ne soit pas exécuté.
Lorsqu'il utilise un ordre limité, l'utilisateur peut également changer le type d'heure effective de l'ordre en fonction de ses besoins de trading, et la valeur par défaut est GTC:
- GTC (Good 'Til Canceled Order) : Ce type de commande restera valable jusqu'à ce qu'elle soit entièrement exécutée ou annulée.
- IOC (Commande Immédiate ou Annulée) : Si ce type de commande ne peut être exécuté immédiatement au prix indiqué, la partie non exécutée sera annulée.
- FOK (Fill or Kill Order) : Ce type d'ordre sera annulé immédiatement si toutes les commandes ne peuvent être exécutées.
Ordre du marché
L’ordre au marché sera exécuté au meilleur prix disponible dans le carnet d’ordres à ce moment-là. L'ordre peut être exécuté rapidement sans que le trader ne fixe le prix. L'ordre au marché garantit l'exécution des ordres mais pas le prix d'exécution, car celui-ci peut fluctuer en fonction des conditions de marché. Les ordres de marché sont généralement utilisés lorsqu'un trader doit effectuer une entrée rapide pour capturer une tendance du marché.
Ordre limite de déclenchement
Si le prix de déclenchement est fixé, lorsque le prix de référence (prix du marché, prix de l'indice, prix équitable) sélectionné par l'utilisateur atteint le prix de déclenchement, il sera déclenché et un ordre limité sera passé au prix de l'ordre et à la quantité fixés par l'utilisateur.
Ordre d'arrêt du marché
Si le prix de déclenchement est fixé, lorsque le prix de référence (prix du marché, prix de l'indice, juste prix) sélectionné par l'utilisateur atteint le prix de déclenchement, il sera déclenché et un ordre au marché sera passé avec la quantité définie par l'utilisateur.
Note:
Les fonds ou les positions de l'utilisateur ne seront pas verrouillés lors du réglage du déclencheur. Le déclencheur peut échouer en raison d'une forte volatilité du marché, de restrictions de prix, de limites de position, d'actifs de garantie insuffisants, d'un volume de clôture insuffisant, de contrats à terme en statut non commercial, de problèmes du système, etc. Un ordre de déclenchement à cours limité réussi est le même qu'un ordre à cours limité normal, et il ne peut pas être exécuté. Les ordres limités non exécutés seront affichés dans les ordres actifs.
Ordre stop suiveur
Un ordre trailing stop est un ordre stratégique permettant de suivre les prix du marché, et son prix de déclenchement peut changer en fonction des dernières fluctuations du marché.
Calcul du prix de déclenchement:
Vente, prix de déclenchement réel = prix historiquement le plus élevé du marché – écart de prix (écart de prix), ou prix historiquement le plus élevé du marché * (1 – écart de suivi %).
Achat, prix de déclenchement réel = prix historiquement le plus bas du marché + écart de suivi, ou prix historiquement le plus bas du marché * (1 + écart de suivi %).
Les ordres suiveurs permettent aux utilisateurs de sélectionner un prix d'activation pour l'ordre, et le système ne commencera à calculer le prix de déclenchement qu'après l'activation de l'ordre.
Identification pour l’ordre Trailing Stop
Variation de suivi: La variance de suivi est la principale condition de calcul du prix de déclenchement réel. Le prix de déclenchement réel sera calculé sur la base du prix le plus élevé/le plus bas du type de prix spécifié après l'activation de la commande et de la variance de suivi.
Quantité: Le nombre de commandes passées.
Type de prix: vous pouvez sélectionner le prix de la dernière transaction, le juste prix ou le prix de l'indice comme critère d'activation et de déclenchement des ordres suiveurs.
Prix d'activation : Le prix d'activation est la condition d'activation d'un ordre suiveur. Lorsque le prix du type de prix spécifié atteint ou dépasse le prix d'activation, la commande sera activée. Le système ne commencera à calculer le prix de déclenchement réel qu’au moment de l’activation. Si le prix d'activation n'est pas défini, la commande sera activée dès son placement.
Par exemple:
Cas 1 (Vendre le rip) : L'utilisateur souhaite vendre du BTC sans sélectionner le prix d'activation (c'est-à-dire activer dès que la commande est passée) et le dernier prix de transaction est de 30 000 USDT.
Ensuite, on peut définir les paramètres comme suit.
[Variance du sentier - Écart de prix] 2 000 USDT
[Quantité] 1 BTC
[Type de prix] Prix de la dernière transaction
Dans le cas où le prix du BTC continue d'augmenter jusqu'au point le plus élevé de 40 000 USDT après la passation de la commande, puis revient à 38 000 USDT, atteignant la condition de retracement (40 000 USDT - 2 000 USDT = 38 000 USDT), le système décide pour l'utilisateur à vendre au prix du marché à 38 000 USDT.
Cas 2 (Acheter à la baisse) : L'utilisateur souhaite acheter du BTC et le dernier prix de transaction est actuellement de 40 000 USDT.
Ensuite, on peut définir les paramètres comme suit.
[Variance du sentier - Ratio] 5%
[Prix d'activation] 30 000 USDT
[Quantité] 1 BTC
[Type de prix] Prix de la dernière transaction
Dans le cas où le prix BTC continue de baisser jusqu'à 30 000 USDT après la passation de la commande, le trailing est activé, il retombe alors jusqu'à 20 000 USDT et rebondit à 20 000 USDT * (1 + 5%) = 21 000 USDT, atteignant la condition de retracement (5%), le système décide que l'utilisateur achète au prix du marché à 21 000 USDT.
Publier uniquement
Les ordres post-only ne seront pas exécutés immédiatement sur le marché, ce qui garantit que l'utilisateur est toujours un maker et bénéficie du rendement des frais de négociation en tant que fournisseur de liquidité; dans le même temps, si la commande est exécutée avec une commande existante, la commande sera immédiatement annulée.
TP/SL
TP/SL fait référence au prix de déclenchement prédéfini (prix de take profit ou prix stop loss) et au type de prix de déclenchement. Lorsque le dernier prix du type de prix de déclenchement spécifié atteint le prix de déclenchement prédéfini, le système passe un ordre de clôture au marché en fonction de la quantité prédéfinie afin de réaliser un profit ou d'arrêter les pertes. Actuellement, il existe deux façons de passer un ordre stop loss:
- Définir TP/SL lors de l'ouverture d'une position : Cela signifie définir TP/SL à l'avance pour une position qui est sur le point d'être ouverte. Lorsque l'utilisateur passe un ordre pour ouvrir une position, il peut cliquer pour définir un ordre TP/SL en même temps. Lorsque l'ordre de position ouverte est exécuté (partiellement ou entièrement), le système passe immédiatement un ordre TP/SL avec le prix de déclenchement et le type de prix de déclenchement prédéfinis par l'utilisateur. (Cela peut être consulté dans les commandes ouvertes sous TP/SL.)
- Définir TP/SL lors du maintien d'une position: les utilisateurs peuvent définir un ordre TP/SL pour une position spécifiée lorsqu'ils détiennent une position. Une fois le réglage terminé, lorsque le dernier prix du type de prix de déclenchement spécifié répond à la condition de déclenchement, le système passera un ordre de clôture au marché en fonction de la quantité définie à l'avance.
Différences entre les contrats à terme perpétuels Coin-M et les contrats à terme perpétuels USDT-M
1. Différentes cryptomonnaies sont utilisées comme unité de valorisation, actif de garantie et calcul du PNL:- Dans les contrats à terme perpétuels USDT-M, la valorisation et le prix sont en USDT, l'USDT étant également utilisé comme garantie, et le PNL étant calculé en USDT. Les utilisateurs peuvent participer à diverses transactions à terme en détenant des USDT.
- Pour les contrats à terme perpétuels Coin-M, le prix et la valorisation sont en dollars américains (USD), en utilisant la crypto-monnaie sous-jacente comme garantie et en calculant le PNL avec la crypto sous-jacente. Les utilisateurs peuvent participer à des transactions à terme spécifiques en détenant la crypto sous-jacente correspondante.
2. Différentes valeurs contractuelles:
- La valeur de chaque contrat à terme perpétuel USDT-M est dérivée de la crypto-monnaie sous-jacente associée, illustrée par la valeur nominale de 0,0001 BTC pour BTCUSDT.
- Dans les contrats à terme perpétuels Coin-M, le prix de chaque contrat est fixé en dollars américains, comme le montre la valeur nominale de 100 USD du BTCUSD.
3. Différents risques associés à la dévaluation des actifs collatéraux:
- Dans les contrats à terme perpétuels USDT-M, l'actif de garantie requis est l'USDT. Lorsque le prix de la crypto sous-jacente baisse, cela n’affecte pas la valeur de l’actif collatéral USDT.
- Dans les contrats à terme perpétuels Coin-M, l’actif de garantie requis correspond à la crypto sous-jacente. Lorsque le prix de la crypto sous-jacente baisse, les actifs de garantie requis pour les positions des utilisateurs augmentent et une plus grande partie de la crypto sous-jacente est nécessaire comme garantie.
